Teoria wyceny aktywów w czasie ciągłym: Podejście martyngałowe

Opinie czytelników

Obecnie brak opinii czytelników. Ocena opiera się na 2 głosach.

Oryginalny tytuł:

Continuous-Time Asset Pricing Theory: A Martingale-Based Approach

Zawartość książki:

Teoria wyceny aktywów daje głęboki wgląd w kluczowe zjawiska rynkowe, takie jak bańki giełdowe. Teraz, w nowo poprawionym i zaktualizowanym wydaniu, podręcznik ten prowadzi czytelnika przez tę teorię i jej zastosowania na rynkach. Nowe wydanie zawiera nowe wyniki dotyczące preferencji zależnych od stanu, charakterystykę efektywności rynku oraz bardziej ogólną prezentację modeli wieloczynnikowych przy użyciu jedynie założeń o braku arbitrażu i dominacji.

Przyjmując innowacyjne podejście oparte na martyngałach, książka prezentuje zaawansowane techniki finansów matematycznych w kontekście biznesowym i ekonomicznym, obejmując szereg istotnych tematów, takich jak wycena instrumentów pochodnych i hedging, ryzyko systematyczne, optymalizacja portfela, efektywność rynku i modele wyceny równowagi. W zastosowaniach do statystyk wysokowymiarowych i uczenia maszynowego podano nowe modele wieloczynnikowe. W całej książce powtarzający się temat baniek cenowych stanowi podstawę prezentacji.

Napisana przez wiodącego eksperta w dziedzinie zarządzania ryzykiem, Continuous-Time Asset Pricing Theory jest pierwszym podręcznikiem na temat teorii wyceny aktywów z podejściem martyngałowym. Opierając się na rozległym doświadczeniu dydaktycznym i badawczym autora w tym temacie, jest on szczególnie odpowiedni dla absolwentów studiów biznesowych i ekonomicznych z silnym zapleczem matematycznym.