Dynamika, zmienność i przewidywanie cen aktywów

Opinie czytelników

Ogólnie rzecz biorąc, książka jest doceniana za jasne wyjaśnienia i rzeczywiste przykłady, dzięki czemu koncepcje ekonometrii finansowej są przystępne. Niektórzy czytelnicy uważają jednak, że czasami jest ona zbyt ogólna i brakuje w niej szczegółowych informacji technicznych.

⬤ Przejrzyste i zwięzłe omówienie nowoczesnej ekonometrii finansowej
⬤ łączy wiedzę techniczną z rzeczywistymi przykładami
⬤ służy jako świetne wprowadzenie dla początkujących
⬤ zapewnia przegląd z perspektywy ekonometryków.

Niektóre sekcje są zbyt ogólne i mogą nie zapewniać wystarczająco szczegółowych informacji technicznych dla zaawansowanych czytelników lub początkujących; treść można uznać za nieco przestarzałą.

(na podstawie 5 opinii czytelników)

Oryginalny tytuł:

Asset Price Dynamics, Volatility, and Prediction

Zawartość książki:

Książka ta pokazuje, w jaki sposób bieżące i niedawne ceny rynkowe przekazują informacje o rozkładach prawdopodobieństwa, które rządzą przyszłymi cenami. Wykraczając poza czysto teoretyczne modele, Stephen Taylor stosuje metody poparte empirycznymi badaniami rynków akcji i walutowych, aby pokazać, w jaki sposób dzienne i częstsze ceny aktywów oraz ceny kontraktów opcyjnych mogą być wykorzystywane do konstruowania i oceny prognoz dotyczących przyszłych cen, ich zmienności i rozkładów prawdopodobieństwa.

Stephen Taylor zapewnia kompleksowe wprowadzenie do dynamicznego zachowania cen aktywów, opierając się na teorii finansów i dowodach statystycznych. Wykorzystuje procesy stochastyczne do definiowania modeli matematycznych dynamiki cen, ale z mniejszą ilością matematyki niż w alternatywnych tekstach. Kluczowe tematy obejmują testy chodu losowego, zasady handlu, modele ARCH, stochastyczne modele zmienności, zbiory danych o wysokiej częstotliwości oraz informacje, które ceny opcji implikują na temat zmienności i rozkładów.

Asset Price Dynamics, Volatility, and Prediction jest idealna dla studentów ekonomii, finansów i matematyki, którzy studiują ekonometrię finansową, a także umożliwi badaczom identyfikację i zastosowanie odpowiednich modeli i metod. Będzie to również cenne źródło informacji dla analityków ilościowych, zarządzających funduszami, zarządzających ryzykiem i inwestorów, którzy szukają realistycznych oczekiwań co do przyszłych cen aktywów i ryzyka, na które są narażeni.