Opinie czytelników
Podsumowanie:Książka jest chwalona za jasne koncepcje i cenne spostrzeżenia na temat handlu, a wielu czytelników uważa ją za korzystną dla poprawy swoich strategii handlowych. Niektórzy recenzenci zauważają jednak, że brakuje jej głębi w niektórych obszarach, szczególnie w zarządzaniu handlem i strategiach obstawiania.
Zalety:Jasne i solidne koncepcje, korzystne spostrzeżenia, które poprawiają strategie handlowe, otwierające oczy pomysły, uczą cennych umiejętności handlowych.
Wady:Brakuje głębi w zarządzaniu handlem i strategiach obstawiania, nie obejmuje wszystkich aspektów handlu.
(na podstawie 4 opinii czytelników)
Oryginalny tytuł:
Maximum Adverse Excursion: Analyzing Price Fluctuations for Trading Management
Zawartość książki:
Pierwszy kompleksowy przewodnik po maksymalnym niekorzystnym ruchu - potężne nowe narzędzie do radykalnego zmniejszenia ryzyka handlowego.
"Skuteczny handel, podobnie jak wszystko inne, opiera się na solidnym przygotowaniu. To właśnie dobrze przygotowana osoba będzie w stanie poradzić sobie na dzisiejszym konkurencyjnym rynku. John Sweeney's Maximum AdverseExcursion dostarczy ci kroków do przeprowadzenia analitycznego przeglądu twojego systemu handlowego, który powinieneś podjąć, zanim zaryzykujesz swój kapitał." -- Thomas Hartle, redaktor magazynu TechnicalAnalysis of Stocks & Commodities.
"Maximum Adverse Excursion zajmuje się często pomijanym tematem: jak zminimalizować straty. Gdyby każdy trader skorzystał z rad Johna Sweeneya i nauczył się minimalizować straty przed próbą osiągnięcia zysków, byłby finansowo do przodu." -- Martin J. Pring, prezes Międzynarodowego Instytutu Badań Ekonomicznych.
"John Sweeney zrobił to ponownie. Podobnie jak w przypadku Campaign Trading, bierze on złożony zestaw pomysłów i wyjaśnia je w prosty, łatwy do zrozumienia sposób, w formie, którą inwestorzy mogą wykorzystać, aby pomóc im w podejmowaniu świadomych i zyskownych decyzji kupna-sprzedaży." -- dr Clifford Sherry, autor książki "Matematyka analizy technicznej".
Większość odnoszących sukcesy traderów ma "szósty zmysł", który ostrzega ich o punktach i kwotach strat. Ale co się dzieje, gdy intuicja zawodzi?
Gdy potencjalna strata poniesiona na transakcji jest znacząca, potrzeba czegoś więcej niż zgadywania. Ale czy możliwe jest dokładne oszacowanie punktu straty - ilościowo? Dzięki maksymalnemu niekorzystnemu odchyleniu (MAE) odpowiedź brzmi "TAK". Ta innowacyjna metoda zarządzania ryzykiem umożliwia inwestorom uniknięcie potencjalnie katastrofalnych wyników poprzez precyzyjne określenie punktów strat przed podjęciem decyzji handlowych. Teraz, w pierwszej książce, która zapewnia dogłębną analizę tego istotnego narzędzia handlowego, John Sweeney, twórca MAE i redaktor techniczny wysoko cenionego magazynu Technical Analysis ofStocks & Commodities, prowadzi Cię krok po kroku przez różne zawiłości.
W tym kompleksowym i przystępnym podręczniku Sweeney pokazuje, że kluczem do udanego wdrożenia MAE jest określenie, czy istnieje jakakolwiek spójność w zachowaniu rynku. Mierząc i wykresując zmiany cen od ustalonego punktu wejścia, można szybko i łatwo ustalić, czy ceny wykazują spójne zachowanie w określonych ramach czasowych. Jeśli w rzeczywistości ujawni się jakaś regularność, jakiś wzorzec w zmianach cen, można go wykorzystać podczas handlu. Podsumowując, jest to bardziej niezawodny system pozwalający stwierdzić, czy transakcja zmierza w danym kierunku, czy też nie, a także - w obu przypadkach - jakie są prawdopodobne wydarzenia w przyszłości. Zastępując pracę nad scenariuszem opisami statystycznymi, można obiektywnie określić, kiedy należy odciąć przegraną, ustawić stop ochronny... lub zrealizować zyski.
Maximum Adverse Excursion może dać ci "nieuchwytną przewagę, której szukają traderzy... własną linię, z której zyski mogą płynąć przy zminimalizowanym, wymiernym ryzyku". Ten kompleksowy, przystępny przewodnik zapewnia narzędzia potrzebne do skutecznego stosowania MAE, w tym szczegółowe informacje na temat: * Definiowania i obliczania niekorzystnego, wymiernego Excursion.
* definiowania i obliczania niekorzystnej, minimalnej i maksymalnej korzystnej ekskursji (MinFE i MaxFE)
* Wyświetlanie MAE - agregacja, wykresy częstotliwości, wielkość stopu.
* Określanie konkretnych wymogów kapitałowych - ochrona kapitału, definiowanie wypłat.
* Definicja zysku według poziomu stopu - kompromisy zysku, krzywe zysku, interpretacja.
* Wpływ zmian zmienności - tweaki, zmiana stopów według zakresu lub zmienności.
* Zarządzanie handlem - wpływ na portfel, codzienne zarządzanie, opracowania.
Wraz z przykładowymi obliczeniami, praktycznymi przykładami i programami EXCEL do tworzenia własnych wykresów, jest to ostateczny przewodnik skutecznego i zyskownego korzystania z MAE.
